微脉港股IPO收证监会反馈：员工激励涉大量外部顾问需列明背景

>>>实盘10倍股票加杠杆平台

微脉在推进港股IPO的过程中，收到中国证监会的备案反馈意见，要求公司就多项关键事项进行补充说明，并由法律顾问出具核查意见。反馈内容涉及公司治理、股权结构、数据安全及外资准入等多个层面，反映出监管机构对境外上市企业的细致审查。

一、外商投资与股权收购程序：证监会要求微脉详细说明旗下实体如求是科技在设立德清科技、求是优脉等过程中涉及的外商投资和外汇管理程序履行情况。同时，需澄清收购杭州微尔、容海保险等股权的对价、定价依据及转让方所得税纳税情况，并解释法律意见书与招股书中关于岑石保险股权收购对价不一致的原因。此外，德清科技收购杭州利和、喜脉健康股权的支付手段、评估值与发行人整体估值的差异及定价公允性也被纳入核查范围。

二、股权回购与境外投资合规：反馈意见中，证监会关注发行人回购Freechoice Holding股权的对价及所得税纳税情况，以及2018年10月股权转让的税务履行。D+轮股东的外汇登记、国资管理程序及减资涉及的所得税问题需进一步说明。同时，要求按照监管指引穿透披露Cenova China中境内主体情况，并厘清VIE协议签署方与发行人股东的关联关系。

三、员工激励与外部顾问安排：证监会特别指出公司员工激励中存在大量外部顾问，要求列表说明相关顾问的姓名、国籍、背景、任职经历、具体职责、顾问期限、参与经营管理方式及入股价格与定价依据。此外，员工持股平台的外汇登记程序履行情况也需详细补充。

四、数据安全与技术监管：微脉需说明公司及下属机构开发运营的网站、小程序、APP等渠道情况，以及AI模型开发所涉及的监管程序履行。重点强调用户信息收集与储存的规模、类型及使用方式，包括是否向第三方提供个人数据，并阐述上市前后在个人信息保护和数据安全方面的具体措施。

五、外资准入与业务合规：证监会要求核实公司控制的医疗机构是否符合外资准入政策，是否存在非营利性机构，并检查境内投资企业的经营范围及实际业务是否涉及外商投资负面清单，以及相关证照持有情况。

微脉此前已向港交所提交招股书，计划在主板上市，由招商证券（香港）和德意志证券亚洲担任联席保荐人。公司曾获得源码资本、IDG资本等知名投资方支持，但在业务增长、市场份额及AI商业模式等方面仍面临挑战，此次备案反馈或将影响其上市进程。

>>> 免费的在线股票AI分析系统